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概観
建設業

コムシスホールディングス

時価総額
¥649B
EV
¥554B
株価¥5,637▲+0.93%
LTM EV/EBITDA
8.6
x
LTM EV/EBIT
10.3
x
LTM PER
16.6
x
LTM PBR
1.6
x
株価 vs TOPIX (1Y、=100基準)vs TOPIX ▲+21.1%pt
100123
2025/10/8 – 2026/10/7株価TOPIX
12026/3/3オアシス マネジメント カンパニー リミテッドが大量保有報告書提出
22026/5/13オアシス マネジメント カンパニー リミテッドが保有比率変更(5.61%→6.32%)
32026/8/26オアシス マネジメント カンパニー リミテッドが保有比率変更(6.32%→7.36%)
時価総額 → EV
649B時価総額3.79B+有利子負債71.3B−現預金34.3B−投資有価証券7.00B+非支配持分554BEV
AI ブリーフィング
コムシスホールディングスは通信キャリア向けインフラ構築を核に8統括会社・100社超のグループを擁する国内最大級の通信エンジニアリング持株会社。直近3期で売上¥563B→¥615B、営業利益率5.7%→7.5%と着実な収益改善が進行中。EV/EBITDA約9.1x(LTM基準)と同業比で割安感があり、キャッシュリッチな財務体質がバリュエーション議論の焦点。
業績 + 財務体質
売上高 推移 (¥B)
589'22/3563'23/3571'24/3615'25/3631'26/3
EBITDA 推移 (¥B)
52.9'22/342.5'23/349.9'24/357.5'25/362.1'26/3
純利益 推移 (¥B)
29.2'22/319.3'23/327.5'24/330.1'25/336.3'26/3
資本構成
99%
自己資本D/E 0.01x有利子負債
現預金+投有 vs 有利子負債 (¥B)▲ 現金余剰
現預金投資有価証券有利子負債
58.032.3'22/366.84.13'23/385.44.05'24/370.04.22'25/383.63.43'26/3
株主構成
上位10名で 48.7%
2026-03-31時点 · 出典: 有価証券報告書
1
日本マスタートラスト信託銀行株式会社 投資信託口
19.79%
2
株式会社日本カストディ銀行 投資信託口
9.72%
3
日本マスタートラスト信託銀行株式会社 その他信託口
6.60%
4
日本生命保険相互会社
2.80%
5
株式会社日本カストディ銀行 その他信託口
2.08%
6
コムシスホールディングス従業員持株会
2.07%
7
STATE STREET BANK AND TRUST COMPANY 505001
1.58%
8
JP MORGAN CHASE BANK 385781
1.38%
9
HSBC HONG KONG-TREASURY SERVICES A/C ASIAN EQUITIES DERIVATIVES
1.38%
10
明治安田生命保険相互会社
1.34%
経営陣
役員 11 名
田辺 博
代表取締役社長
2015年6月 東日本電信電話株式会社(現 NTT東日本株式会社)取締役ネットワーク事業推進本部サービス運営部長兼同事業推進本部エンジニアリング部長2018年6月 同社常務取締役ネットワーク事業推進本部長2020年6月 同社代表取締役副社長デジタル革新本部長2022年6月 当社理事2022年6月 日本コムシス株式会社代表取締役副社長2023年4月 同社代表取締役社長(現任)2023年6月 当社代表取締役副社長2024年4月 当社代表取締役社長(現任)<他の会社の代表状況>2023年4月 日本コムシス株式会社代表取締役社長
1962-06-02
野池 秀幸
取締役
2014年7月 東日本電信電話株式会社(現 NTT東日本株式会社)北海道事業部長兼北海道支店長2016年6月 同社取締役北海道事業部長兼北海道支店長2017年6月 同社取締役東京事業部長2019年6月 日本コムシス株式会社取締役常務執行役員経営企画部長2019年6月 当社経営企画部長2020年6月 当社取締役経営企画部長 DX推進担当2021年4月 日本コムシス株式会社取締役常務執行役員NTT事業本部長2021年6月 当社取締役 キャリア事業推進・㈱TOSYS・㈱SYSKEN・北陸電話工事㈱担当2023年6月 日本コムシス株式会社取締役常務執行役員NTT事業本部長兼ドコモ事業本部長2023年6月 当社取締役 事業戦略担当(キャリアビジネス)2024年4月 日本コムシス株式会社取締役常務執行役員通信基盤EX事業本部長2024年6月 同社取締役専務執行役員通信基盤EX事業本部長(現任)2025年6月 当社取締役 事業戦略担当(通信キャリア事業)(現任)
1964-02-26
遠藤 玉樹
取締役
2012年7月 東日本電信電話株式会社(現 NTT東日本株式会社)東京支店設備部長2015年7月 同社ビジネス&オフィス営業推進本部ネットワークソリューション部長2019年6月 同社取締役ビジネスイノベーション本部副本部長2019年6月 株式会社NTT東日本-南関東取締役2020年7月 ネクストモード株式会社取締役2021年6月 東日本電信電話株式会社執行役員ビジネスイノベーション本部副本部長2022年6月 同社常務執行役員ビジネスイノベーション本部長2022年6月 株式会社NTTDXパートナー代表取締役社長2024年6月 日本コムシス株式会社取締役常務執行役員経営企画部長2024年6月 当社経営企画部長2024年7月 当社理事経営企画部長2026年6月 日本コムシス株式会社取締役専務執行役員ITビジネス事業本部長(現任)2026年6月 当社取締役 事業戦略担当(ITソリューション事業、社会システム関連事業)(現任)
1963-11-22
真下 徹
取締役財務部長兼事業拡大推進室長
2013年7月 東日本電信電話株式会社(現 NTT東日本株式会社)東京支店企画部長2017年7月 同社相互接続推進部長2021年7月 同社ビジネス開発本部キャリアビジネスプロデュースPT長2022年7月 当社理事経営企画部長2022年7月 日本コムシス株式会社執行役員経営企画部長2023年6月 同社取締役執行役員経営企画部長2023年6月 当社取締役財務部長兼経営企画部長兼事業拡大推進室長 会社運営担当(財務、コーポレート)2024年6月 日本コムシス株式会社取締役執行役員(現任)2024年6月 当社取締役財務部長兼事業拡大推進室長 会社運営担当(現任)
1965-02-01
川名 浩一
取締役
1982年4月 日揮株式会社(現 日揮ホールディングス株式会社)入社2009年7月 同社常務取締役営業統括本部長2010年6月 同社代表取締役副社長2011年7月 同社代表取締役社長最高執行責任者(COO)2017年6月 同社取締役副会長2019年6月 東京エレクトロンデバイス株式会社社外取締役2019年6月 株式会社バンダイナムコホールディングス社外取締役2019年6月 当社社外取締役(監査等委員)2020年6月 株式会社レノバ社外取締役2020年12月 株式会社ispace社外取締役(現任)2023年3月 株式会社クボタ社外取締役(現任)2023年6月 株式会社レノバ取締役会長(非常勤・非執行)(現任)2026年4月 一橋大学客員教授(現任)2026年6月 エーザイ株式会社社外取締役(現任)2026年6月 当社社外取締役(現任)
1958-04-23
安永 敦
取締役(常勤監査等委員)
1986年4月 日本通信建設株式会社(現 日本コムシス株式会社)入社2007年4月 同社九州支店業務部長2013年4月 同社人材育成部人事部長2017年7月 同社執行役員2017年7月 株式会社カンドー取締役事業統括部長2020年6月 日本コムシス株式会社監査役(現任)2020年6月 当社監査等委員会室長2021年6月 当社取締役(常勤監査等委員)(現任)
1962-05-21
浅井 宏行
取締役(監査等委員)
1980年4月 住友金属鉱山株式会社入社2008年10月 同社機能性材料事業部青梅事業所長2012年6月 同社執行役員人事部長2015年10月 同社執行役員人材開発部長2017年6月 同社常務執行役員広報IR部長2018年6月 同社取締役常務執行役員経営企画部長2019年6月 同社取締役専務執行役員経営企画部長2020年6月 同社顧問2021年6月 当社社外取締役(監査等委員)(現任)
1958-02-05
市川 恭子
取締役(監査等委員)
1995年10月 太田昭和監査法人(現 EY新日本有限責任監査法人)入所1999年4月 公認会計士登録2003年7月 税理士法人エー・ティー・オー財産相談室入所2003年9月 税理士登録2011年4月 市川公認会計士事務所所長(現任)2012年1月 東陽監査法人入所2021年7月 みつば監査法人代表社員(現任)2023年6月 当社社外取締役(監査等委員)(現任)2025年6月 AZ-COM丸和ホールディングス株式会社社外監査役(現任)
1972-01-30
平野 正弥
取締役(監査等委員)
1995年4月 東京電力株式会社入社1999年4月 東京弁護士会登録1999年4月 TMI総合法律事務所入所2005年3月 ニューヨーク州弁護士資格取得2006年7月 TMI総合法律事務所弁護士(現任)2023年6月 当社社外取締役(監査等委員)(現任)
1972-12-24
森山 賢三
取締役(監査等委員)
1982年4月 旭硝子株式会社(現 AGC株式会社)入社2015年1月 同社執行役員社長室経営企画グループリーダー2016年1月 同社執行役員経営企画部戦略企画室長2018年1月 同社常務執行役員経営企画本部長2019年10月 同社常務執行役員電子カンパニープレジデント2021年6月 電気硝子工業会会長2022年1月 AGC株式会社専務執行役員電子カンパニープレジデント2022年6月 ガラス産業連合会会長2023年6月 電気硝子工業会顧問(現任)2025年6月 当社社外取締役(監査等委員)(現任)
1960-01-25
宮下 律江
取締役(監査等委員)
1986年4月 株式会社JALインフォテック入社2005年4月 同社エアライン事業本部旅客システム部長2015年4月 同社エアライン事業本部執行役員2018年10月 株式会社ブライトン・コンサルティング取締役2018年12月 株式会社エターナリア設立 代表取締役(現任)2022年6月 株式会社遠藤照明社外取締役2023年6月 特種東海製紙株式会社社外取締役(現任)2024年6月 日東富士製粉株式会社社外取締役(監査等委員)(現任)2025年6月 当社社外取締役(監査等委員)(現任)<他の会社の代表状況>2018年12月 株式会社エターナリア代表取締役
1962-05-03
大量保有報告書・変更報告書
ブラックロック・ジャパン株式会社
2026-10-05
2.15%
オアシス マネジメント カンパニー リミテッド
2026-09-15
—
Oasis Management Company Ltd.
2026-08-26
6.32%→7.36%
アモーヴァ・アセットマネジメント株式会社
2026-07-22
5.41%→5.11%
オアシス マネジメント カンパニー リミテッド
2026-05-13
5.61%→6.32%
三菱UFJアセットマネジメント株式会社
2026-04-28
3.04%
訂正報告書(氏名等の訂正のみ) — 比率は元の届出を継承表示
三菱UFJアセットマネジメント株式会社
2026-04-20
3.04%
野村アセットマネジメント株式会社
2026-04-07
9.70%→10.99%
アモーヴァ・アセットマネジメント株式会社
2026-04-06
4.76%→5.41%
アモーヴァ・アセットマネジメント株式会社
2026-03-05
4.79%→4.76%
オアシス マネジメント カンパニー リミテッド
2026-03-03
5.61%
野村アセットマネジメント株式会社
2026-01-20
9.76%→9.70%
野村アセットマネジメント株式会社
2025-09-30
9.70%→9.76%
アモーヴァ・アセットマネジメント株式会社
2025-09-19
4.60%→4.79%
野村アセットマネジメント株式会社
2025-09-01
9.29%→9.70%
シルチェスター・インターナショナル・インベスターズ・エルエルピー
2025-05-08
5.73%→4.68%
シルチェスター・インターナショナル・インベスターズ・エルエルピー
2025-03-21
6.09%→5.73%
シルチェスター・インターナショナル・インベスターズ・エルエルピー
2025-03-10
7.09%→6.09%
シルチェスター・インターナショナル・インベスターズ・エルエルピー (Silchester International Investors LLP)
2024-04-04
8.11%→7.09%
シルチェスター・インターナショナル・インベスターズ・エルエルピー (Silchester International Investors LLP)
2024-02-01
9.19%→8.11%
シルチェスター・インターナショナル・インベスターズ・エルエルピー (Silchester International Investors LLP)
2023-06-19
8.18%→9.19%
シルチェスター・インターナショナル・インベスターズ・エルエルピー (Silchester International Investors LLP)
2023-05-15
7.18%→8.18%
シルチェスター・インターナショナル・インベスターズ・エルエルピー (Silchester International Investors LLP)
2023-02-09
6.13%→7.18%
シルチェスター・インターナショナル・インベスターズ・エルエルピー (Silchester International Investors LLP)
2023-01-10
5.11%→6.13%
シルチェスター・インターナショナル・インベスターズ・エルエルピー (Silchester International Investors LLP)
2022-05-18
5.11%
適時開示
データなし
財務情報 一次資料
EDINET
2026-10-05
大量保有報告書
大量保有報告書(特例対象株券等)
EDINET訂正
2026-09-15
変更報告書
訂正報告書(大量保有報告書・変更報告書)
EDINET
2026-08-26
大量保有報告書
変更報告書
TDnet
2026-08-07
第1四半期決算短信
2027年3月期 第1四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2026-07-22
大量保有報告書
変更報告書(特例対象株券等)
EDINET
2026-06-22
有価証券報告書
有価証券報告書-第23期(2025/04/01-2026/03/31)
EDINET
2026-05-13
大量保有報告書
変更報告書
EDINET訂正
2026-04-28
変更報告書
訂正報告書(大量保有報告書・変更報告書)
EDINET
2026-04-20
大量保有報告書
大量保有報告書(特例対象株券等)
EDINET
2026-04-07
大量保有報告書
変更報告書
EDINET
2026-04-06
大量保有報告書
変更報告書(特例対象株券等)
EDINET
2026-03-05
大量保有報告書
変更報告書(特例対象株券等)
EDINET
2026-03-03
大量保有報告書
大量保有報告書
TDnet
2026-02-13
第3四半期決算短信
2026年3月期 第3四半期決算短信〔日本基準〕(連結)(公認会計士等による期中レビューの完了)
TDnet
2026-02-06
第3四半期決算短信
2026年3月期 第3四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2026-01-20
大量保有報告書
変更報告書
EDINET
2025-11-11
半期報告書
半期報告書-第23期(2025/04/01-2026/03/31)
EDINET
2025-09-30
大量保有報告書
変更報告書
EDINET
2025-09-19
大量保有報告書
変更報告書(特例対象株券等)
EDINET
2025-09-01
大量保有報告書
変更報告書
TDnet
2025-08-07
第1四半期決算短信
2026年3月期 第1四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2025-06-25
有価証券報告書
有価証券報告書-第22期(2024/04/01-2025/03/31)
EDINET
2025-05-08
大量保有報告書
変更報告書
EDINET
2025-03-21
大量保有報告書
変更報告書
EDINET
2025-03-10
大量保有報告書
変更報告書
TDnet
2025-02-07
第3四半期決算短信
2025年3月期 第3四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2024-11-13
半期報告書
半期報告書-第22期(2024/04/01-2025/03/31)
TDnet
2024-08-08
第1四半期決算短信
2025年3月期 第1四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2024-06-27
有価証券報告書
有価証券報告書-第21期(2023/04/01-2024/03/31)
EDINET
2024-02-13
四半期報告書
四半期報告書-第21期第3四半期(2023/10/01-2023/12/31)
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