概観
情報・通信業

Link-Uグループ

Link-Uグループは、自社設計のオリジナルサーバーを基軸としたデータ配信と、AIソリューションをワンストップで提供するサーバープラットフォームビジネスを展開しています。マンガ・動画コンテンツの高速大量配信に特化した独自の画像・映像処理技術(圧縮、ノイズリダクション、アップコンバート等)と冗長化構成による安定運用を強みとしています。AIを活用したレコメンドやサムネイル生成の自動化により運用コストを抑制し、リアルタイムのデータ分析を通じてサービス品質の継続的な向上を図っています。

時価総額
¥10.2B
EV
¥10.7B
株価¥670▲+0.90%
LTM EV/EBITDA
NM
LTM EV/EBIT
NM
LTM PER
NM
LTM PBR
4.5
x
株価 vs TOPIX (1Y、=100基準)vs TOPIX ▼-32.8%pt
10012
2025/11/11 – 2026/11/11株価TOPIX
12026/6/152026年7月期 第3四半期決算発表
22026/9/152026年7月期 通期決算発表
時価総額 → EV
10.2B時価総額1.49B+有利子負債0.95B−現預金0.08B−投資有価証券10.7BEV
AI ブリーフィング
Link-Uグループは自社設計サーバーを基軸にマンガ・動画配信とAIソリューションを提供、国内出版社向けワンストップ配信基盤と海外展開(Crunchyroll提携)を強みとする。FY26/7は売上¥4.8B、Romanzののれん減損等により営業損益¥-0.4B(-8.0%)の赤字に転落、FY27/7予想はBrightech・Value Consulting除外とCompass持分法化の影響で減収見通し(継続事業ベースでは増収予想)。株主構成は創業者2名で過半数超(松原31.29%・山田20.68%)、無配方針で当面の株主還元は予定されておらず、Crunchyroll資本提携を軸とした海外マンガIP展開の進捗が焦点。
業績 + 財務体質
売上高 推移 (¥B)
2.28'22/73.13'23/73.66'24/74.84'25/74.80'26/7
EBITDA 推移 (¥B)
0.21'22/70.55'23/70.58'24/70.58'25/7-0.08'26/7
純利益 推移 (¥B)
0.03'22/70.20'23/70.23'24/70.15'25/7-0.55'26/7
資本構成
61%
39%
自己資本D/E 0.65x有利子負債
現預金+投有 vs 有利子負債 (¥B)▼ 借入超
現預金投資有価証券有利子負債
1.38'22/72.280.68'23/71.910.99'24/71.651.98'25/70.951.49'26/7
株主構成
上位10名で 74.9%
2026-07-31時点 · 出典: 有価証券報告書
1
松原 裕樹
31.29%
2
山田 剛史
20.68%
3
Apollo Capital Conten(無限責任組合員 株式会社アポロ・キャピタル)
8.61%
4
株式会社メディアシーク
7.85%
5
THE BANK OF NEW YORK 134088(常任代理人 株式会社みずほ銀行)
2.31%
6
前田 有幾
1.27%
7
株式会社セレス
0.89%
8
日本マスタートラスト信託銀行株式会社(信託口)
0.87%
9
有限会社平山商会
0.71%
10
BNY GCM CLIENT ACCOUNT JPRD AC ISG (FE-AC)(常任代理人 株式会社三菱UFJ銀行)
0.46%
経営陣
役員 7 名
松原 裕樹
代表取締役社長グループCEO
2011年4月 楽天株式会社(現楽天グループ株式会社)入社2012年2月 株式会社サイバーエージェント入社2013年4月 株式会社電通(現株式会社電通グループ)入社2013年8月 当社設立 取締役2014年12月 当社代表取締役社長2020年3月 株式会社Hashpalette(現HashPalette) 代表取締役社長2021年3月 株式会社Brightech 代表取締役社長2021年7月 株式会社アムリンク 取締役2022年1月 株式会社HashPalette 取締役2022年2月 株式会社コンパス 取締役2022年7月 リベラルマーケティング株式会社 取締役2022年9月 株式会社Studio Moon6 取締役2023年3月 株式会社REVELYA 取締役2023年9月 株式会社ビューン 取締役2024年2月 当社代表取締役グループCEO2024年3月 株式会社Link-U Marketing 代表取締役CEO(現任)2024年3月 株式会社Romanz 取締役(現任)2025年8月 株式会社Link-U Products 取締役2026年8月 株式会社Link-U Technologies 代表取締役CEO(現任)2026年9月 当社代表取締役社長グループCEO(現任)
1989-03-11
平文 英徳
取締役副社長グループCOO
2005年4月 ソフトバンクBB株式会社入社2017年1月 当社入社2017年1月 当社VaLa担当執行役員2022年9月 株式会社Studio Moon6 代表取締役CEO2024年6月 株式会社ビューン 取締役(現任)2025年4月 当社執行役員グループ経営推進本部長2025年10月 当社取締役グループ事業統括2025年11月 当社取締役グループ事業統括 兼執行役員グループ戦略室長2026年9月 当社取締役副社長グループCOO 兼執行役員グループ戦略室長(現任)
1981-03-16
内藤 大貴
取締役グループCFO 兼CISO
2009年4月 有限責任あずさ監査法人入社2021年8月 株式会社Francfranc入社2021年9月 同社財務経理部長2024年10月 株式会社アインファーマシーズ入社2024年10月 株式会社アインホールディングス出向 経理部長(Francfranc事業担当)2025年7月 当社入社2025年7月 当社執行役員グループ財務経理本部長2025年11月 当社執行役員グループCFO 兼グループ財務企画本部長2026年8月 株式会社Link-U Technologies 取締役(現任)2026年9月 当社執行役員グループCFO 兼グループ財務企画本部長 兼グループ経営管理本部長2026年10月 当社取締役グループCFO 兼CISO 兼執行役員グループ財務企画本部長 兼グループ経営管理本部長(現任)
1986-07-11
末平 アサ
取締役
1998年9月 株式会社ソニー・ミュージックエンターテインメント入社2002年1月 株式会社アニプレックス入社 バイスプレジデント 国際事業開発部門担当2005年3月 Aniplex of America Inc. バイスプレジデント2015年11月 Peppermint Anime GmbH マネージングディレクター2015年11月 Wakanim SAS マネージングディレクター2019年12月 Crunchyroll, LLC チーフ・コンテンツ・オフィサー(CCO)(現任)2025年3月 株式会社Hayate 取締役(現任) 2026年10月 当社取締役(現任)
1974-08-01
安藤 伸次
取締役(常勤監査等委員)
1979年4月 日本銀行入行2008年4月 株式会社かんぽ生命入社2019年4月 かんぽシステムソリューションズ株式会社入社2019年6月 同社 取締役2021年10月 当社常勤監査役2024年11月 株式会社Link-U Technologies 監査役(現任)2025年10月 当社取締役(常勤監査等委員)(現任)
1957-01-16
塚田 英樹
取締役(監査等委員)
1996年4月 監査法人トーマツ(現有限責任監査法人トーマツ)入所1999年9月 税理士法人プライスウォーターハウスクーパース入所2007年10月 塚田会計事務所設立 所長(現任)2015年10月 当社監査役2022年3月 弥生株式会社 監査役(現任)2022年3月 監査法人クレア 社員(現任)2025年10月 当社取締役(監査等委員)(現任)
1972-06-05
萩生田 彩
取締役(監査等委員)
2011年11月 最高裁判所司法研修所入所2012年12月 熊谷法律事務所入所2013年7月 東京さくら法律事務所 共同経営参画2017年5月 株式会社CREA LEGAL設立、同社代表取締役(現任)2017年10月 NEXTi法律会計事務所設立、同事務所代表(現任)2024年2月 当社取締役2025年10月 当社取締役(監査等委員)(現任)
1984-12-07
大量保有報告書・変更報告書
クランチロール株式会社
2026-10-09
7.03%
株式会社アポロ・キャピタル
2026-08-07
8.61%
訂正報告書(氏名等の訂正のみ) — 比率は元の届出を継承表示
ブラックロック(ルクセンブルグ)エス・エー
2026-07-21
3.96%→2.59%
山田 剛史
2026-07-01
29.29%→20.68%
有報大株主構成(2026-07-31時点): 20.68%
株式会社アポロ・キャピタル
2026-07-01
8.61%
山田 剛史
2026-06-24
29.30%→29.29%
有報大株主構成(2026-07-31時点): 20.68%
山田 剛史
2026-06-19
29.30%→29.29%
有報大株主構成(2026-07-31時点): 20.68%
ブラックロック(ルクセンブルグ)エス・エー
2026-02-18
3.96%
適時開示
データなし
財務情報 一次資料
EDINET
2026-10-28
有価証券報告書
有価証券報告書-第13期(2025/08/01-2026/07/31)
EDINET
2026-10-09
大量保有報告書
大量保有報告書
EDINET訂正
2026-10-05
訂正有価証券届出書
訂正有価証券届出書(組込方式)
EDINET
2026-09-14
有価証券届出書
有価証券届出書(組込方式)
TDnet
2026-09-14
業績予想の修正
減損損失の計上及び通期連結業績予想と実績値との差異に関するお知らせ
TDnet
2026-09-14
通期決算短信
2026年7月期 決算短信〔IFRS〕(連結)
EDINET訂正
2026-08-07
変更報告書
訂正報告書(大量保有報告書・変更報告書)
EDINET
2026-07-21
大量保有報告書
変更報告書(特例対象株券等)
EDINET
2026-07-01
大量保有報告書
大量保有報告書
EDINET
2026-07-01
大量保有報告書
変更報告書
EDINET訂正
2026-06-24
変更報告書
訂正報告書(大量保有報告書・変更報告書)
EDINET
2026-06-19
大量保有報告書
変更報告書
TDnet
2026-06-12
第3四半期決算短信
2026年7月期 第3四半期決算短信〔IFRS〕(連結)
EDINET
2026-03-16
半期報告書
半期報告書-第13期(2025/08/01-2026/07/31)
TDnet
2026-03-16
業績予想の修正
2026年7月期通期連結業績予想の修正に関するお知らせ
EDINET
2026-02-18
大量保有報告書
大量保有報告書(特例対象株券等)
TDnet
2025-12-12
第1四半期決算短信
2026年7月期 第1四半期決算短信 〔IFRS〕(連結)
EDINET
2025-10-29
有価証券報告書
有価証券報告書-第12期(2024/08/01-2025/07/31)
TDnet
2025-09-12
通期決算短信
2025年7月期 決算短信〔IFRS〕(連結)
TDnet
2025-09-12
業績予想の修正
通期連結業績予想と実績の差異に関するお知らせ
TDnet
2025-06-13
第3四半期決算短信
2025年7月期 第3四半期決算短信〔IFRS〕(連結)
EDINET
2025-03-14
半期報告書
半期報告書-第12期(2024/08/01-2025/07/31)
TDnet
2024-12-13
第1四半期決算短信
2025年7月期 第1四半期決算短信〔IFRS〕(連結)
EDINET
2024-10-30
有価証券報告書
有価証券報告書-第11期(2023/08/01-2024/07/31)
EDINET訂正
2024-10-30
訂正有価証券届出書
訂正有価証券届出書(組込方式)
EDINET
2024-10-29
有価証券届出書
有価証券届出書(組込方式)
EDINET
2024-06-14
四半期報告書
四半期報告書-第11期第3四半期(2024/02/01-2024/04/30)
EDINET
2024-03-15
四半期報告書
四半期報告書-第11期第2四半期(2023/11/01-2024/01/31)
EDINET
2023-12-15
四半期報告書
四半期報告書-第11期第1四半期(2023/08/01-2023/10/31)
EDINET
2023-10-26
有価証券報告書
有価証券報告書-第10期(2022/08/01-2023/07/31)
対話深掘り
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