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概観
鉄鋼

神戸製鋼所

時価総額
¥821B
EV
¥1168B
株価¥2,080▲+1.14%
LTM EV/EBITDA
4.8
x
LTM EV/EBIT
9.8
x
LTM PER
12.2
x
LTM PBR
0.7
x
株価 vs TOPIX (1Y、=100基準)vs TOPIX ▼-14.4%pt
100
2025/9/29 – 2026/9/25株価TOPIX
時価総額 → EV
821B時価総額734B+有利子負債176B−現預金211B−投資有価証券1168BEV
AI ブリーフィング
神戸製鋼所は鉄鋼・アルミ・機械・建設機械を軸とする総合重工業メーカーで、Midrex直接還元鉄技術やKobelco建機をグローバルに展開、売上高¥2555Bの規模を誇る。直近業績はFY2024 OP¥187B(7.3%)をピークにFY2025・FY2026と連続減益傾向にあり、収益モメンタムの鈍化が顕在化している。EV/EBITDA約4.6x・Net Debt¥581Bの財務負担を抱える中、利益率改善と資本効率向上がバリュエーション正当化の鍵となる。
業績 + 財務体質
売上高 推移 (¥B)
2083'22/32473'23/32543'24/32555'25/32437'26/3
EBITDA 推移 (¥B)
193'22/3199'23/3306'24/3281'25/3254'26/3
純利益 推移 (¥B)
60.1'22/372.6'23/3110'24/3120'25/393.7'26/3
資本構成
63%
37%
自己資本D/E 0.58x有利子負債
現預金+投有 vs 有利子負債 (¥B)▼ 借入超
現預金投資有価証券有利子負債
438935'22/3408906'23/3524874'24/3434886'25/3405770'26/3
株主構成
上位10名で 31.6%
2026-03-31時点 · 出典: 有価証券報告書
1
日本マスタートラスト信託銀行(株)(信託口)
15.25%
2
(株)日本カストディ銀行(信託口)
4.12%
3
野村信託銀行(株)(投信口)
2.70%
4
JPモルガン証券(株)
1.78%
5
STATE STREET BANK AND TRUST COMPANY 505103(常任代理人 (株)みずほ銀行決済営業部)
1.55%
6
STATE STREET BANK AND TRUST COMPANY 505001(常任代理人 (株)みずほ銀行決済営業部)
1.36%
7
日本生命保険(相)
1.28%
8
JP MORGAN CHASE BANK 385781(常任代理人 (株)みずほ銀行決済営業部)
1.25%
9
神戸製鋼所従業員持株会
1.20%
10
(株)シマブンコーポレーション
1.12%
経営陣
役員 13 名
勝川 四志彦
取締役社長(代表取締役)
1985年4月当社入社2015年4月当社執行役員2017年4月当社常務執行役員2018年4月当社専務執行役員2018年6月当社取締役専務執行役員2021年4月当社取締役執行役員2023年4月当社取締役副社長執行役員2024年4月当社取締役社長(現)
1962-03-12
永良 哉
取締役副社長執行役員(代表取締役)内部統制・監査部、安全・環境部、法務部、総務・CSR部、人事労政部、ラグビーセンター、支社・支店、高砂製作所(直属部門)の総括、全社コンプライアンスの総括、全社安全衛生の総括、全社環境防災の総括
1985年4月当社入社2016年4月当社執行役員2018年4月当社常務執行役員2020年4月当社専務執行役員2020年6月当社取締役専務執行役員2021年4月当社取締役執行役員2023年4月当社取締役副社長執行役員(現)
1961-07-05
坂本 浩一
取締役執行役員品質統括部、技術戦略企画部、知的財産部の総括、技術開発本部の総括、全社品質の総括、全社TQM活動推進の総括、全社技術開発の総括
1990年4月当社入社2012年4月当社技術開発本部材料研究所長2017年10月当社開発企画部長2019年4月当社執行役員2023年6月当社取締役執行役員(現)
1964-04-30
木本 和彦
取締役執行役員経営企画部、財務経理部、海外拠点(本社所管)の総括、社長特命事項の担当、IR活動について総務・CSR部総括役員を支援
1988年4月当社入社2018年4月当社執行役員2020年4月当社常務執行役員2021年4月当社執行役員2024年6月当社取締役執行役員(現)
1965-09-15
入谷 一夫
取締役執行役員事業開発部、IT企画部、建設技術部、機材調達部の総括、全社システムの総括、社長特命事項の担当、営業企画について総務・CSR部総括役員を支援
1994年4月当社入社2021年1月当社機械事業部門産業機械事業部樹脂機械部長2022年4月当社執行役員2026年6月当社取締役執行役員(現)
1968-10-13
北川 慎介
取締役
1981年4月通商産業省入省2012年9月経済産業省貿易経済協力局長2013年6月経済産業省中小企業庁長官2015年11月三井物産(株)顧問2016年4月同社常務執行役員2019年4月同社専務執行役員2020年7月(株)三井物産戦略研究所代表取締役社長2022年6月当社取締役(現)2023年6月 豊トラスティ証券(株)社外監査役(現)(一社)日本商事仲裁協会理事長(現)
1958-03-05
塚本 良江
取締役
1986年4月日本電信電話(株)(現、NTT(株))入社2000年6月(株)NTT-X gooカンパニー長2002年11月マイクロソフト(株)(現、日本マイクロソフト(株))MSN事業部長2003年7月同社執行役2007年2月(株)ACCESS VicePresident メディア事業準備室長2008年8月NTTコミュニケーションズ(株)(現、NTTドコモビジネス(株))経営企画部マーケティングソリューション室長2012年10月NTTコムオンライン・マーケティング・ソリューション(株)(現、NTTドコモビジネスX(株))代表取締役社長2024年6月当社取締役(現)2025年6月NTTコムオンライン・マーケティング・ソリューション(株)(現、NTTドコモビジネスX(株))代表取締役社長退任
1963-01-12
松本 群雄
取締役(監査等委員)
1989年4月当社入社2017年4月当社経理部長2021年4月当社財務経理部長2023年4月当社内部統制・監査部担当役員補佐2023年6月当社取締役(監査等委員)(現)
1965-06-18
後藤 有一郎
取締役(監査等委員)
1990年4月当社入社2017年4月当社執行役員2020年4月当社常務執行役員2021年4月当社執行役員2024年6月当社取締役(監査等委員)(現)
1964-07-17
関口 暢子
取締役(監査等委員)
2005年11月(株)カプコン入社2011年4月同社執行役員経営企画統括2016年4月同社常務執行役員経営企画・人事本部長2019年6月(株)ダスキン社外取締役2020年6月エイチ・ツー・オー リテイリング(株)社外取締役(監査等委員)(現)2022年6月当社取締役(監査等委員)(現)2025年6月(株)ダスキン社外取締役(現)
1968-07-03
中西 章裕
取締役
1985年4月(株)第一勧業銀行(現、(株)みずほ銀行)入行2009年4月(株)みずほコーポレート銀行(現、(株)みずほ銀行)神戸営業部長2011年4月同行営業第八部長2012年4月同行執行役員営業第八部長2014年4月(株)みずほ銀行常務執行役員営業担当役員2016年4月(株)みずほフィナンシャルグループ常務執行役員リテール・事業法人カンパニー特定業務担当役員(株)みずほ銀行常務執行役員リテール・事業法人部門共同部門長2017年5月みずほビジネスサービス(株)代表取締役社長2020年4月ユーシーカード(株)代表取締役社長2024年3月同社代表取締役社長退任2024年6月日本ハーデス(株)監査役(現)2026年6月当社取締役(現)
1962-04-20
北山 久恵
取締役(監査等委員)
1982年10月監査法人朝日会計社(現、有限責任あずさ監査法人)入社1986年3月公認会計士登録1999年5月朝日監査法人(現、有限責任あずさ監査法人)パートナー2013年7月有限責任あずさ監査法人常務理事2020年6月(株)椿本チエイン社外取締役(現)2020年7月北山公認会計士事務所開設、代表就任(現)2021年3月(株)荏原製作所社外取締役(監査委員)2022年6月(株)ダイセル社外監査役(現)2026年3月サッポロホールディングス(株)社外取締役(監査等委員)(現)2026年6月当社取締役(監査等委員)(現)
1957-08-30
坂本 倫子
取締役(監査等委員)
2000年4月弁護士登録、北浜法律事務所入所2003年10月柳田野村法律事務所(現、柳田国際法律事務所)入所2006年11月岩田合同法律事務所入所2011年7月同所パートナー弁護士2015年6月(株)八千代銀行(現、(株)きらぼし銀行)社外取締役2018年12月(株)FCE Holdings(現、(株)FCE)社外監査役2019年6月富士石油(株)社外監査役2020年6月(株)あらた社外監査役2021年6月同社社外取締役(監査等委員)(現)2022年6月(株)スペースシャワーネットワーク(現、(株)スペースシャワーSKIYAKIホールディングス)社外監査役2023年6月富士石油(株)社外取締役(現)2025年1月岩田合同法律事務所執行パートナー弁護士(現)2026年6月当社取締役(監査等委員)(現)
1974-05-11
大量保有報告書・変更報告書
野村アセットマネジメント株式会社
2026-05-21
6.38%→6.19%
野村アセットマネジメント株式会社
2026-05-11
5.85%→6.38%
三菱UFJ信託銀行株式会社
2026-05-08
2.80%→2.29%
野村アセットマネジメント株式会社
2026-01-08
5.14%→5.85%
野村アセットマネジメント株式会社
2025-12-22
5.73%→5.14%
野村アセットマネジメント株式会社
2025-11-07
5.28%→5.73%
適時開示
データなし
財務情報 一次資料
TDnet
2026-08-05
第1四半期決算短信
2027年3月期 第1四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2026-06-18
有価証券報告書
有価証券報告書-第173期(2025/04/01-2026/03/31)
EDINET
2026-05-21
大量保有報告書
変更報告書(特例対象株券等)
EDINET
2026-05-11
大量保有報告書
変更報告書(特例対象株券等)
EDINET
2026-05-08
大量保有報告書
変更報告書(特例対象株券等)
TDnet
2026-02-06
第3四半期決算短信
2026年3月期 第3四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2026-01-08
大量保有報告書
変更報告書(特例対象株券等)
EDINET
2025-12-22
大量保有報告書
変更報告書(特例対象株券等)
EDINET
2025-11-10
半期報告書
半期報告書-第173期(2025/04/01-2026/03/31)
EDINET
2025-11-07
大量保有報告書
変更報告書(特例対象株券等)
TDnet
2025-08-07
第1四半期決算短信
2026年3月期 第1四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2025-06-18
有価証券報告書
有価証券報告書-第172期(2024/04/01-2025/03/31)
TDnet
2025-02-07
第3四半期決算短信
2025年3月期 第3四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2024-11-07
半期報告書
半期報告書-第172期(2024/04/01-2025/03/31)
TDnet
2024-08-07
第1四半期決算短信
2025年3月期第1四半期決算短信[日本基準](連結)
EDINET
2024-06-19
有価証券報告書
有価証券報告書-第171期(2023/04/01-2024/03/31)
EDINET
2024-02-09
四半期報告書
四半期報告書-第171期第3四半期(2023/10/01-2023/12/31)
EDINET
2023-11-09
四半期報告書
四半期報告書-第171期第2四半期(2023/07/01-2023/09/30)
EDINET
2023-08-08
四半期報告書
四半期報告書-第171期第1四半期(2023/04/01-2023/06/30)
EDINET
2023-06-21
有価証券報告書
有価証券報告書-第170期(2022/04/01-2023/03/31)
EDINET
2023-02-09
四半期報告書
四半期報告書-第170期第3四半期(2022/10/01-2022/12/31)
EDINET
2022-11-09
四半期報告書
四半期報告書-第170期第2四半期(令和4年7月1日-令和4年9月30日)
EDINET
2022-08-09
四半期報告書
四半期報告書-第170期第1四半期(令和4年4月1日-令和4年6月30日)
EDINET
2022-06-22
有価証券報告書
有価証券報告書-第169期(令和3年4月1日-令和4年3月31日)
EDINET
2022-02-08
四半期報告書
四半期報告書-第169期第3四半期(令和3年10月1日-令和3年12月31日)
EDINET
2021-11-05
四半期報告書
四半期報告書-第169期第2四半期(令和3年7月1日-令和3年9月30日)
EDINET
2021-08-05
四半期報告書
四半期報告書-第169期第1四半期(令和3年4月1日-令和3年6月30日)
EDINET
2021-06-23
有価証券報告書
有価証券報告書-第168期(令和2年4月1日-令和3年3月31日)
EDINET
2021-02-05
四半期報告書
四半期報告書-第168期第3四半期(令和2年10月1日-令和2年12月31日)
対話深掘り
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ここまでがプレビュー表示です

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