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概観
情報・通信業

DAIKO XTECH

時価総額
¥13.3B
EV
¥0.66B
株価¥1,046▼-0.85%
LTM EV/EBITDA
0.3
x
LTM EV/EBIT
0.3
x
LTM PER
8.7
x
LTM PBR
1.0
x
株価 vs TOPIX (1Y、=100基準)vs TOPIX ▼-45.4%pt
10012
2025/9/29 – 2026/9/25株価TOPIX
12025/10/1ブリットアプリケーション子会社化発表
22026/3/23市場全体: TOPIX下落に連動
時価総額 → EV
13.3B時価総額1.73B+有利子負債7.88B−現預金6.45B−投資有価証券0.66BEV
AI ブリーフィング
DAIKO XTECHは富士通製品を軸にハード・ソフト・ネットワーク・運用をワンストップ提供するITソリューション企業(MC ¥12.7B、EV ¥6.1B)。FY2024に売上¥43.4B・OP率6.7%のピークを記録したが、FY2025以降は受注構成変化等でOP率が5.6%→4.5%へ漸減傾向にあり収益性の持続が焦点。富士通(14.73%)・オービック(11.84%)が主要株主として名を連ね、EV/EBITDA約2.3x(LTM)と割安感がある一方、ネットキャッシュ¥3.9Bが示す低資本効率の改善圧力がバリュエーション上の論点。
業績 + 財務体質
売上高 推移 (¥B)
35.5'22/337.6'23/343.4'24/342.7'25/342.5'26/3
EBITDA 推移 (¥B)
1.77'22/32.06'23/33.10'24/32.61'25/32.12'26/3
純利益 推移 (¥B)
1.23'22/31.00'23/31.84'24/31.68'25/31.44'26/3
資本構成
88%
自己資本D/E 0.13x有利子負債
現預金+投有 vs 有利子負債 (¥B)▲ 現金余剰
現預金投資有価証券有利子負債
9.103.13'22/39.152.65'23/312.62.39'24/310.82.36'25/38.652.08'26/3
株主構成
上位10名で 54.2%
2026-03-31時点 · 出典: 有価証券報告書
1
富士通㈱
14.73%
2
㈱オービック
11.84%
3
㈱ドッドウエル ビー・エム・エス
5.03%
4
DAIKO XTECH従業員持株会
4.75%
5
光通信KK投資事業有限責任組合
4.70%
6
みずほリース㈱
4.08%
7
INTERACTIVE BROKERS LLC(常任代理人 インタラクティブ・ブローカーズ証券株式会社)
2.71%
8
BBH BOSTON FOR NOMURA JAPAN SMALLER CAPITALIZATION FUND 620065(常任代理人 株式会社みずほ銀行決済営業部)
2.66%
9
岩崎 泰次
1.94%
10
DAIKO XTECH取引先持株会
1.75%
経営陣
役員 11 名
松山 晃一郎
代表取締役社長
1988年4月当社入社2004年4月当社流通営業部長2009年4月当社関西支店長2012年4月当社公共システム本部副本部長2013年4月当社執行役員公共ビジネス統括本部長2015年4月当社上席執行役員CCOコーポレート本部長2016年4月当社副社長執行役員COO経営革新本部長2016年6月当社代表取締役社長COO経営革新本部長2018年4月当社代表取締役社長COO2018年6月当社代表取締役社長CEO兼COO2024年4月当社代表取締役社長CEO(現任)
1965-11-16
岡田 憲児
代表取締役副社長
1984年4月当社入社2010年4月当社執行役員名古屋支店長2012年4月当社執行役員産業ビジネス統括本部長兼流通ビジネス本部長2012年6月当社取締役執行役員産業ビジネス統括本部長兼流通ビジネス本部長2014年6月当社取締役上席執行役員産業ビジネス統括本部長兼流通ビジネス本部長2015年4月当社取締役上席執行役員インフラビジネス本部長兼ネットワークビジネス統括部長2017年4月当社取締役上席執行役員インフラビジネス本部長兼エリア営業本部長2017年6月当社取締役常務執行役員インフラビジネス本部長兼エリア営業本部長2018年4月当社取締役常務執行役員マーケティング本部長2019年6月当社取締役専務執行役員マーケティング本部長2020年4月当社取締役専務執行役員2024年4月当社代表取締役副社長COO(現任)
1960-08-29
園田 信裕
取締役
1983年7月当社入社2006年4月当社製造ソリューション統括部第二システム部長2007年4月当社製造ソリューション統括部長2010年4月当社システムソリューション本部長2014年6月当社執行役員産業ビジネス統括本部システム品質統括責任者兼流通ビジネス本部副本部長2014年10月当社執行役員SEイノベーション本部副本部長2016年4月当社執行役員SEイノベーション本部長2017年4月当社上席執行役員SEイノベーション本部長2018年6月当社取締役上席執行役員SEイノベーション本部長2020年6月当社取締役常務執行役員SEイノベーション本部長2021年4月当社取締役常務執行役員2024年4月当社取締役常務執行役員CISO2026年4月当社取締役常務執行役員(現任)
1960-10-01
関 高志
取締役
1990年4月当社入社2008年4月当社流通ソリューション統括部第一システム部長2012年10月当社リテールビジネス統括部長代理2014年4月当社リテールビジネス統括部統括部長代理兼システム部長兼産業ビジネス統括本部システム品質責任者2017年4月当社SEイノベーション本部副本部長兼流通サービスシステム部長2020年4月当社執行役員SEイノベーション本部副本部長2021年4月当社執行役員SEイノベーション本部長2021年6月当社取締役執行役員SEイノベーション本部長2022年6月当社取締役上席執行役員SEイノベーション本部長2024年4月当社取締役上席執行役員システム本部長2025年6月当社取締役上席執行役員システム本部長CTO当社取締役上席執行役員グローステクノロジー本部長CISO(現任)2026年4月
1966-08-23
間渕 剛志
取締役
1999年4月当社入社2013年7月当社法務コンプライアンス部長2015年4月当社総務人事部長2019年4月当社コーポレート本部副本部長2023年4月当社執行役員コーポレート本部長2023年6月当社執行役員コーポレート本部長CCO2024年6月当社取締役執行役員コーポレート本部長CCO2025年6月当社取締役上席執行役員コーポレート本部長CFO(現任)
1971-01-21
岡田 登志夫
取締役
1982年4月株式会社キーエンス入社2001年10月株式会社イプロス代表取締役社長2019年6月当社取締役(現任)2020年1月株式会社MITOS代表取締役(現任)2025年6月株式会社アバールデータ社外取締役(監査等委員)(現任)
1958-10-26
滝川 芳賢
取締役
1996年4月富士通株式会社入社2016年4月同社GSI)ビジネスマネジメント本部システム業務統括部グループ経営推進室長2019年6月同社営業)ビジネスマネジメント本部企画統括部長2021年4月同社ビジネスマネジメント本部エグゼクティブディレクター(Japanリージョン担当)2022年11月同社Japanリージョンビジネスマネジメント本部長2024年4月同社ビジネスマネジメント本部エグゼクティブディレクター(Japanリージョン担当)2024年6月当社取締役(現任)2025年4月富士通株式会社ビジネスマネジメント本部エグゼクティブディレクター(国内マネジメント担当)(現任)
1972-04-28
大山 みのり
取締役
1999年10月中央監査法人入所2003年4月公認会計士登録2008年9月オックスフォード大学サイードビジネススクール経営学修士修了2009年1月PwCアドバイザリー株式会社(現PwCアドバイザリー合同会社)入社2015年5月大山みのり公認会計士事務所代表(現任)2020年4月グロービス経営大学院専任講師(現任)2020年6月 株式会社イングリウッド社外監査役(現任)2025年6月当社取締役(現任)
1977-01-24
大西 浩
取締役(常勤監査等委員)
1988年5月当社入社2009年6月当社管理本部総務部長2013年7月当社監査部長2014年10月当社コーポレート本部経理部長兼グループ管理部長2015年4月当社コーポレート本部経営企画部長2016年4月当社コーポレート本部長2019年4月当社執行役員コーポレート本部長2019年6月当社執行役員コーポレート本部長CCO2023年4月当社執行役員CCO2023年6月当社取締役(監査等委員)(現任)
1963-01-01
樋口 千鶴
取締役(監査等委員)
2007年9月弁護士登録(東京弁護士会)上條・鶴巻法律事務所入所(現任)2018年6月当社監査役2021年6月当社取締役(監査等委員)(現任)
1967-03-27
小野 弘之
取締役(監査等委員)
1978年4月富士通株式会社入社2011年5月同社執行役員社会基盤ソリューションビジネス副グループ長2013年5月同社執行役員常務公共・地域営業グループ長2014年6月当社取締役2015年4月富士通株式会社執行役員専務国内営業部門長兼テクニカルコンピューティング・ソリューション事業本部、特機システム事業本部、未来医療開発センター担当2018年4月株式会社富士通マーケティング(現富士通Japan株式会社)代表取締役会長2021年6月当社取締役(監査等委員)(現任)
1954-08-10
大量保有報告書・変更報告書
データなし
適時開示
データなし
財務情報 一次資料
EDINET訂正
2026-08-12
訂正有価証券届出書
訂正有価証券届出書(組込方式)
EDINET
2026-08-10
有価証券届出書
有価証券届出書(組込方式)
TDnet
2026-08-10
第1四半期決算短信
2027年3月期 第1四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2026-06-24
有価証券報告書
有価証券報告書-第73期(2025/04/01-2026/03/31)
TDnet
2026-02-10
第3四半期決算短信
2026年3月期 第3四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2025-11-12
半期報告書
半期報告書-第73期(2025/04/01-2026/03/31)
TDnet訂正
2025-10-16
第1四半期決算短信
(訂正)「2026年3月期第1四半期決算短信〔日本基準〕(連結)」等の訂正について
TDnet
2025-08-08
第1四半期決算短信
2026年3月期 第1四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2025-06-26
有価証券報告書
有価証券報告書-第72期(2024/04/01-2025/03/31)
TDnet
2025-02-10
第3四半期決算短信
2025年3月期 第3四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2024-11-12
半期報告書
半期報告書-第72期(2024/04/01-2025/03/31)
TDnet
2024-08-08
第1四半期決算短信
2025年3月期 第1四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
EDINET
2024-06-21
有価証券報告書
有価証券報告書-第71期(2023/04/01-2024/03/31)
EDINET
2024-02-09
四半期報告書
四半期報告書-第71期第3四半期(2023/10/01-2023/12/31)
EDINET
2023-11-10
四半期報告書
四半期報告書-第71期第2四半期(2023/07/01-2023/09/30)
EDINET
2023-08-09
四半期報告書
四半期報告書-第71期第1四半期(2023/04/01-2023/06/30)
EDINET
2023-06-23
有価証券報告書
有価証券報告書-第70期(2022/04/01-2023/03/31)
EDINET
2023-02-09
四半期報告書
四半期報告書-第70期第3四半期(2022/10/01-2022/12/31)
EDINET
2022-11-10
四半期報告書
四半期報告書-第70期第2四半期(令和4年7月1日-令和4年9月30日)
EDINET
2022-08-08
四半期報告書
四半期報告書-第70期第1四半期(令和4年4月1日-令和4年6月30日)
EDINET
2022-06-24
有価証券報告書
有価証券報告書-第69期(令和3年4月1日-令和4年3月31日)
EDINET
2022-02-08
四半期報告書
四半期報告書-第69期第3四半期(令和3年10月1日-令和3年12月31日)
EDINET
2021-11-10
四半期報告書
四半期報告書-第69期第2四半期(令和3年7月1日-令和3年9月30日)
EDINET
2021-08-10
四半期報告書
四半期報告書-第69期第1四半期(令和3年4月1日-令和3年6月30日)
EDINET
2021-06-25
有価証券報告書
有価証券報告書-第68期(令和2年4月1日-令和3年3月31日)
EDINET
2021-02-08
四半期報告書
四半期報告書-第68期第3四半期(令和2年10月1日-令和2年12月31日)
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